超过10只个股在过去一周连续多日“集体闪崩”,正当市场纷纷猜测或为“游资”出逃时,监管层也严厉表态,正在调查打击温州等地账户的“恶性操纵市场行为。用证监会主席刘士余本周末在深交所会员大会的话说,“没有不讲政治的金融,也没有不重视金融的政治”

A股游资惊魂一周:“集体闪崩”与监管集火

A股过去一周(4月10日至4月14日)的关键词是“集体闪崩”。

周三至周五,A股盘面上连续四日出现多只个股同时暴跌的现象,其中不乏像中国平安(601318.SH)和兴业银行(601166.SH)这样的大盘蓝筹股,也有健盛集团(603558.SH)、超讯通信(603322.SH)等低市值次新股。

由于“闪崩”现象出现多只个股集体同时暴跌的诡异特征,再加上浙江等地个别营业部也交叉出现在相关个股龙虎榜卖出席位上,有市场人士猜测,这轮个股异动或与监管层近期严查相关资金涉嫌市场操纵有关。一时间“闪崩”原因为“游资”抛售出逃的传言四起。

周五,证监会和上交所关于监管动向的强硬表态,也更加印证了这种可能性。两者都表示,发现多组地域特征明显的关联账户合力拉抬炒作个股的疑似市场操纵行为,已对此予以重点关注并启动调查。

“闪崩”复盘

周二(4月11日)早盘阶段,市场的关注重点还在雄安概念股之上时,另一批个股则开启了同步“暴跌”模式。健盛集团、朗源股份、皖新传媒、超讯通信、龙溪股份、秀强股份等6只股票,在上午10点40分左右,突然同时出现集体暴跌,大批抛单汹涌而至,6只股票的股价在几分钟之内都被封至跌停。

周三,这一现象出现在了中国平安和兴业银行身上。当天下午2点40分左右,两只大盘蓝筹股突遭神秘资金砸盘。一笔约1300万股的卖单将中国平安每股股价由36.16元砸向35元,股价瞬间下跌3.56%,几乎在同一时间,兴业银行也遭遇两笔大单砸盘,股价在瞬时跌幅超过7%。上交所在盘后发布紧急说明,将这一砸盘行为的矛头指向了“某券商资管计划账户”。

正当市场还在猜测谁在砸盘时,“闪崩”曲线周四再次同步降临在了邦讯技术、印纪传媒、漫步者、神开股份、南威软件5只个股的K线图上。周五,金发拉比、利君股份、鑫茂科技等个股股价在早盘阶段同步“跳水”。

根据龙虎榜复盘来看,多家浙江等地的营业部席位频频出现在了前五卖出席位上,包括中信证券杭州四季路证券营业部、东莞证券杭州丹枫路证券营业部、湘财证券台州市府大道营业部等。

以中信证券股份有限公司杭州四季路证券营业部为例,该席位出现在健盛集团4月11日的前五卖出首位,套现了1458万元;而后该席位又在4月12日和4月13日连续抛售朗源股份,套现近7000万元,周五时,又出现在了金发拉比的卖出首位,套现5518万元。

另外东莞证券杭州丹枫路证券营业部,在4月13日和4月14日分别现身南威软件、神开股份等异动个股的前五卖方。

值得注意的是,在4月14日神开股份的前五卖出席位中,湘财证券台州市府大道营业部也卖出390.33万元;而在4月12日南威软件的前五卖出中,该营业部也有出现,并在之后连续三日卖出2255.07万元。有市场人士指出,类似多个交叉关联的交易席位集中抛售背后,很可能是“游资”在出逃甩货。

这些营业部背后的操作资金来源仍是未解之谜,有多家媒体报道称,上述营业部多为“温州帮”游资入场的常用席位。而从相关个股龙虎榜的表现来看,温州及周边区域像杭州、台州、宁波等地营业部在这轮异动中的确实非常活跃。

更受市场瞩目的中国平安和兴业银行股价“闪崩”事件中,“肇事者”已有更明确的指向。根据上交所周五的通报,中信建投基金管理有限公司旗下的多个专户产品卖出上述两只股票,且交易指令“违规”由专户产品的投资顾问公司下达。值得注意的是,上述基金专户均系通道产品,背后的具体资金来源仍有待追踪披露。

监管亮拳

与“集体闪崩“相呼应的是,证监会和上交所在周五(4与11日)均严厉表态称,正在调查打击“恶性操纵市场行为”。两者的表态重合度甚高、意有所指,显示近期监管行动的同步性。

证监会表示,在一些次新股连续暴涨的案例中,市场监控发现,有多组高度可疑的关联账户交替炒作、合力拉抬,已经涉嫌操纵市场,对此稽查部门已经集中部署2017年的第二批专项执法行动进行调查。

根据证监会新闻发言人张晓军的描述,这批案件的共同特点,一是利用“次新股”概念和股票盘面小、市盈率低的特点,通过多个账户集中快速拉抬股价,引诱市场跟风;二是成批使用地域特征明显的账户,利用短期资金优势,通过盘中拉抬、封涨停、对倒等多种欺诈手法,“团伙化”特征明显;三是有相关上市公司及其控股股东、实际控制人,利用信息披露联手配合。

这其中,“地域特征明显”、“团伙化”等关键词值得注意。在上交所的表态中,也有相关类似表述。

上交所在通报中表示,近期正对区域特征明显的多账户多点联动类异常交易行为,加大“一线监管力度”。据其分析,这类涉嫌市场操纵的交易行为共同特点也是,利用多个联动账户和资金优势暴力拉抬股价随后快速出货,交易标的主要为“次新股”。

上交所重点提及了这些账户的账户地域特征明显,“经分析发现,账户主要集中于浙江温州等地,并有向其他地区扩散的趋势”。

此外,上交所还称,针对在清源股份上发生的类似利用资金优势拉抬打压股价的现象,已对投资者陈某做出限制账户交易3个月的处罚。

复盘清源股份的交易历史可以发现,3月份其曾多次因交易活跃登上龙虎榜。这期间,招商证券股份有限公司温州新城大道证券营业部、中信证券股份有限公司杭州四季路证券营业部、信达证券股份有限公司杭州莫干山路证券营业部等席位表现尤为引人瞩目,均前后多次交替出现在了该只股票的前五买入和卖出名单中。

上交所还表示,下一阶段将对利用多账户联动、涉嫌操纵的异常交易行为,予以持续动态关注,保持监管高压态势。

监管高压之下,这些温州、杭州等地的券商营业部,或将暂别“龙虎榜常客”的位置。